【汽車焦點(diǎn) 快訊】

　　來(lái)源：21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道

　　隨著傳統(tǒng)金融巨頭(銀行)和新興玩家(融資租賃公司、汽車互聯(lián)網(wǎng)汽車平臺(tái)等)的金融掘金快速崛起，汽車金融行業(yè)的公司競(jìng)爭(zhēng)正日趨白熱化。

　　面對(duì)市場(chǎng)份額被擠壓的多品風(fēng)險(xiǎn)，憑借比商業(yè)銀行更懂汽車業(yè)務(wù)、牌手更貼近汽車銷售渠道，車金加拿大28在線預(yù)測(cè)網(wǎng)站最新消息又比互聯(lián)網(wǎng)金融公司和融資租賃公司擁有更穩(wěn)定的融業(yè)資金來(lái)源、更成熟的汽車運(yùn)營(yíng)模式，許多汽車金融公司積極轉(zhuǎn)型，金融掘金或嘗試多品牌業(yè)務(wù)，公司或延伸二手車金融服務(wù)，多品以提升競(jìng)爭(zhēng)力。牌手

　　掘金多品牌、車金二手車金融業(yè)務(wù)

　　2018年，融業(yè)受政策因素和宏觀經(jīng)濟(jì)的汽車影響，中國(guó)汽車工業(yè)在狂奔了十幾年之后，首次出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，產(chǎn)銷量低于年初預(yù)期，全年汽車產(chǎn)銷分別完成2780.9萬(wàn)輛和2808.1萬(wàn)輛，比上年同期分別下降4.2%和2.8%。加拿大開(kāi)獎(jiǎng)結(jié)果

　　隨著汽車市場(chǎng)由“增量時(shí)代”進(jìn)入“存量時(shí)代”，新車貸款業(yè)務(wù)的“天花板”日益顯現(xiàn)。此外，就新車金融來(lái)看，據(jù)21世紀(jì)報(bào)系中國(guó)汽車金融實(shí)驗(yàn)室和尼爾森聯(lián)合發(fā)布的《中國(guó)汽車消費(fèi)趨勢(shì)調(diào)查報(bào)告》顯示，在有車用戶信貸滲透率中，汽車金融公司的占比在逐年減少，已從2016年的42%降至2018年的28.5%。

　　另?yè)?jù)中國(guó)汽車流通協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2018年1-12月全國(guó)累計(jì)完成交易二手車1382.19萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)11.46%，交易金額為8603.57億元。中國(guó)汽車流通協(xié)會(huì)副秘書長(zhǎng)羅磊在判斷2019年二手車市場(chǎng)情況時(shí)認(rèn)為，正常情況下仍然會(huì)維持10%以上的增長(zhǎng)。相較前幾年增速放緩，但仍維持較快增長(zhǎng)。未來(lái)隨著限遷政策、消費(fèi)心態(tài)的接受度逐漸提高、新車融資租賃到租回流，加拿大開(kāi)獎(jiǎng)將推動(dòng)更多的二手車成交量。

　　二手車銷量增長(zhǎng)所帶來(lái)的金融滲透率成長(zhǎng)其實(shí)是一個(gè)開(kāi)放的業(yè)務(wù)，也是一個(gè)很好的機(jī)會(huì)。2019年，新車銷售形勢(shì)一旦吃緊，汽車金融公司將面對(duì)更大的壓力。在此之下，嘗試多品牌業(yè)務(wù)、二手車業(yè)務(wù)等新玩法的汽車金融公司，顯然更能適應(yīng)市場(chǎng)的新變化。

　　如較早開(kāi)放多品牌業(yè)務(wù)的上汽通用金融、奇瑞徽銀、寶馬金融等，一汽金融、長(zhǎng)城金融、東風(fēng)財(cái)務(wù)、華泰汽車金融、瑞福德汽車金融也開(kāi)始了多品牌的金融服務(wù)業(yè)務(wù)。

　　2019年1月3日，眾泰汽車與江蘇江南農(nóng)村商業(yè)銀行共同出資設(shè)立江蘇眾泰汽車金融有限公司(暫定名)。眾泰汽車指出，公司目前已形成以900余家一級(jí)經(jīng)銷商、1700余家二級(jí)經(jīng)銷商組成的銷售服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，其零售汽車消費(fèi)貸款主要通過(guò)眾泰汽車自有經(jīng)銷商體系進(jìn)行推廣，業(yè)務(wù)開(kāi)展成熟以后可向非眾泰品牌車型拓展。

　　2012年上汽通用汽車金融率先推出二手車信貸業(yè)務(wù)，并向所有品牌開(kāi)放。隨后，豐田金融、寶馬汽車金融、大眾汽車金融、奇瑞徽銀汽車金融、東風(fēng)日產(chǎn)汽車金融等多家金融公司相繼開(kāi)始拓展二手車信貸市場(chǎng)。截至目前，已有過(guò)半的汽車金融公司涉足二手車信貸業(yè)務(wù)。

　　據(jù)了解，二手車金融業(yè)務(wù)是大眾汽車金融中國(guó)未來(lái)發(fā)展的重要戰(zhàn)略之一，目前已經(jīng)做到了全品牌開(kāi)放?！?018年，大眾汽車金融中國(guó)憑借創(chuàng)新的產(chǎn)品與嚴(yán)謹(jǐn)?shù)娘L(fēng)控，完成逾54萬(wàn)個(gè)貸合同的業(yè)績(jī)，其中二手車合同單量較2017年增長(zhǎng)約48%?！贝蟊娖嚱鹑谥袊?guó)相關(guān)人士向中國(guó)汽車金融實(shí)驗(yàn)室研究員介紹道。

　　同時(shí)，“大眾汽車金融中國(guó)將繼續(xù)推進(jìn)企業(yè)的數(shù)字化戰(zhàn)略，與大眾集團(tuán)內(nèi)的品牌緊密合作，開(kāi)拓包括二手車、新銷售模式等創(chuàng)新功能。在二手車金融方面，大眾汽車金融中國(guó)也在積極拓展獨(dú)立二手車經(jīng)銷商和合作伙伴，增加二手車銷售渠道的多樣性。”大眾汽車金融中國(guó)相關(guān)人士補(bǔ)充道。

　　值得注意的是，區(qū)別于大部分汽車金融公司隸屬于各大汽車集團(tuán)，上海東正汽車金融是中國(guó)唯一一家具有經(jīng)銷商背景的汽車金融公司，經(jīng)銷商背景讓東正汽車金融能夠?yàn)槎喾N汽車品牌提供貸款產(chǎn)品，業(yè)務(wù)覆蓋包括寶馬、奔馳、奧迪、保時(shí)捷、捷豹、路虎和沃爾沃等大部分豪華品牌。截至2018年12月31日，東正汽車金融擁有1280名經(jīng)銷商，包括113名正通汽車經(jīng)銷商及1167名外部經(jīng)銷商。

　　2019年4月3日，上海東正汽車金融股份有限公司成功掛牌港交所，成為首家上市的持牌汽車金融公司。按照計(jì)劃，上市后東正金融將繼續(xù)擴(kuò)大及優(yōu)化經(jīng)銷商網(wǎng)絡(luò)，拓展豪華品牌汽車經(jīng)銷商、二網(wǎng)經(jīng)銷商，此外，還將拓展專門從事二手車銷售的經(jīng)銷商，以增加在二手車金融市場(chǎng)的份額。同時(shí)，針對(duì)近年來(lái)迅速發(fā)展的二手車金融市場(chǎng)，東正金融還將設(shè)計(jì)新的貸款產(chǎn)品，以充分滿足用戶需求。

　　中國(guó)汽車金融實(shí)驗(yàn)室研究員從其公司宣傳頁(yè)中了解到，東正汽車金融的優(yōu)勢(shì)產(chǎn)品中包含4S二手車產(chǎn)品：認(rèn)可廠家認(rèn)證評(píng)估標(biāo)準(zhǔn);車齡+貸款年限≦10年;可融保險(xiǎn)、GPS等。廣州某二手車商還向筆者透露，東正汽車金融提供給他們的產(chǎn)品和服務(wù)宣傳資料中提到：“新車最高可貸款車價(jià)80%。4S店渠道可加融1-3年保險(xiǎn)、延保、維修保養(yǎng)和精品，最高可融車價(jià)95%;二級(jí)車商渠道可加融1-3年保險(xiǎn)，最高可融車價(jià)90%?！辈⑶遥岸周嚳少J款評(píng)估價(jià)70%，評(píng)估價(jià)可按指定網(wǎng)站(車e估和車300)估值上浮約7%，實(shí)際可貸約77%?！?/p>

　　資金為王、嚴(yán)控風(fēng)險(xiǎn)

　　顯然，僅支持自有品牌車企的汽車金融公司表現(xiàn)出更低的逾期率;開(kāi)展外品牌及二手車業(yè)務(wù)，意味著風(fēng)險(xiǎn)控制及管理難度的大幅增加。例如，一汽汽車金融等多家公司已做出決定，走出集團(tuán)自有品牌，通過(guò)搭建全國(guó)性的SP(指代理車貸產(chǎn)品的汽車金融服務(wù)商)渠道網(wǎng)絡(luò)，拓展新業(yè)務(wù)。這些大膽的措施同時(shí)也會(huì)帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)——可能導(dǎo)致單宗交易平均利潤(rùn)下滑，或是引發(fā)不良貸款率上升。

　　與其他汽車金融公司通過(guò)代理模式拓展業(yè)務(wù)不同，東正汽車金融通過(guò)與經(jīng)銷商直接合作及直接接觸終端客戶拓展業(yè)務(wù)?！芭c經(jīng)銷商直接合作及直接接觸客戶一方面能加強(qiáng)我們對(duì)銷售網(wǎng)絡(luò)的控制，另一方面能讓我們持續(xù)有效地了解最新市場(chǎng)情況和消費(fèi)者需求的變化，并因應(yīng)這些轉(zhuǎn)變迅速調(diào)整產(chǎn)品組合?！睎|正汽車金融在招股書中表示。

　　關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)把控，在東正汽車金融的產(chǎn)品和服務(wù)宣傳資料中提到，自動(dòng)化審批最快5分鐘出結(jié)果，存疑客戶人工審批2小時(shí)內(nèi)批復(fù)，但需經(jīng)銷商配合提前溝通客戶準(zhǔn)備接聽(tīng)上海東正公司上?？偛?21開(kāi)頭的固定電話;放款前，還需車商提交完整的放款資料(含貸款抵押合同、購(gòu)車發(fā)票、車輛登記證書、含第一受益人的商業(yè)險(xiǎn)保單、面簽照片及視頻)。

　　“較低的融資成本和全面系統(tǒng)的自主風(fēng)控模型也是大眾汽車金融中國(guó)二手車業(yè)務(wù)發(fā)展的要素。”大眾汽車金融中國(guó)相關(guān)人士對(duì)此提出了自己的看法。

　　“從我6年在汽車金融公司的感覺(jué)來(lái)說(shuō)，持牌機(jī)構(gòu)和非持牌機(jī)構(gòu)在資金成本獲取上還是有一些天然區(qū)別，最近從我們公司每個(gè)月資產(chǎn)負(fù)債委員會(huì)反饋回來(lái)的信息看，資金成本對(duì)持牌機(jī)構(gòu)來(lái)講利率是一個(gè)下行的狀態(tài)?！比鸶５缕嚱鹑谙嚓P(guān)負(fù)責(zé)人孔連曉如是說(shuō)。

　　中國(guó)汽車金融實(shí)驗(yàn)室研究員在中國(guó)債券信息網(wǎng)注意到，2016年以來(lái)，上汽通用汽車金融、寶馬汽車金融、東風(fēng)日產(chǎn)汽車金融等7家公司發(fā)布的金融債券兌付信息和發(fā)行文件顯示，汽車金融公司發(fā)行的債券年利率最低3.25%，最高5.39%。不難發(fā)現(xiàn)，對(duì)場(chǎng)景把控能力強(qiáng)和擁有優(yōu)質(zhì)客群的汽車金融公司們，很容易找到展業(yè)所需的資金。

　　作為中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)監(jiān)管的銀行業(yè)持牌機(jī)構(gòu)，東正金融可以較低的資金成本獲得各種資金來(lái)源，包括獲取銀行同業(yè)借款、獲批進(jìn)入全國(guó)銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)、發(fā)行資產(chǎn)抵押證券及金融債等。招股書顯示，東正金融的的利息成本維持在較為穩(wěn)定的水平，2016年度、2017年度、2018年度的利息成本分別為5.08%、5.45%、6.09%。